وقتی صحبت از سرمایه گذاری در بورس می‌شود، بیشتر مردم به یاد خرید و فروش مستقیم سهام و استرس رصد روزانه نمودارها می‌افتند. اما واقعیت این است که برای سود گرفتن از بازار سرمایه، نیازی نیست حتماً خودتان دست به کار شوید و تک‌تک شرکت‌ها را تحلیل کنید. دنیای بورس ابزارهای متنوعی پیش پای شما می‌گذارد؛ می‌توانید مدیریت دارایی خود را به یک تیم حرفه‌ای بسپارید یا اگر اهل ریسک‌های بزرگ هستید، سراغ گزینه‌های نوظهوری مثل صندوق‌های اهرمی بروید. این تنوع به هر کسی با هر سطح از دانش و سرمایه کمک میکند تا متناسب با روحیات خود، از رشد اقتصاد کشور سهم ببرد. با این حال، قدم اول این است که تفاوت این روش‌ها را بدانید تا سرمایه‌تان به خطر نیفتد. حال باید دید که سهام مستقیم، صندوق سهامی یا صندوق اهرمی؛ کدام روش متناسب با شرایط هر سرمایه‌گذار است؟
سرمایه گذاری مستقیم در بورس با خرید سهام
در روش مستقیم سرمایه گذاری در بورس شما خودتان فرمان را به دست می‌گیرید. کافی است وارد سامانه معاملاتی شوید و سهام شرکت‌های مدنظرتان را بخرید. در این حالت، سود و زیان شما کاملاً به تصمیمات خودتان گره می‌خورد. بزرگ‌ترین جذابیت خرید مستقیم سهام این است که سقف سودآوری شما دست خودتان است؛ یعنی اگر بازار صعودی باشد و سهم‌های درستی را شکار کرده باشید، سودهای بسیار چشمگیری نسبت به کل بازار به دست می‌آورید. از طرفی حس مالکیت و حضور در مجامع شرکت‌ها برای خیلی از معامله‌گران لذت‌بخش است.
اما این مسیر بدون چالش نیست و به همان اندازه که می‌تواند سودآور باشد، خطرناک هم هست. برای موفقیت در این راه باید وقت بگذارید، تحلیل بنیادی و تکنیکال را یاد بگیرید و اخبار اقتصادی را لحظه‌به‌لحظه دنبال کنید. بازار بورس همیشه صعودی نیست و در روزهای ریزش، ممکن است سهام شما در صف فروش قفل شود و نتوانید پولتان را نقد کنید.
مسئولیت تمام سودها و ضررها در این روش با خود شماست؛ بنابراین، اگر فرصت کافی برای آموزش ندارید یا نمی‌توانید نوسانات شدید دارایی‌تان را تحمل کنید، خرید مستقیم سهام انتخاب مناسبی برای شما نخواهد بود چرا که باید با معامله‌گران حرفه‌ای رقابت کنید.
سرمایه گذاری مستقیم در بورس با صندوق های سرمایه گذاری
صندوق‌های سرمایه‌گذاری برای کسانی طراحی شده‌اند که دوست دارند در بورس فعالیت کنند اما وقت یا تخصص کافی برای تحلیل بازار را ندارند. در این روش، سرمایه‌های افراد مختلف کنار هم جمع می‌شود و یک تیم کاربلد از متخصصان مالی، آن را مدیریت میکند. مهم‌ترین مزیت صندوق‌ها، تنوع‌بخشی به دارایی‌هاست؛ آن‌ها سبد بزرگی از سهام و اوراق مختلف را می‌خرند تا اگر یک صنعت دچار رکود شد، صنایع دیگر این زیان را جبران کنند. علاوه بر این، نقدشوندگی صندوق‌ها بسیار بالاست و هر زمان که اراده کنید، پولتان به حسابتان برمی‌گردد. در ادامه چهار مدل اصلی این صندوق‌ها را بررسی می‌کنیم تا راحت‌تر تصمیم بگیرید.
صندوق سهامی
این صندوق‌ها بیشترین شباهت را به خرید سهام بازار بورس دارند چون مدیریت صندوق موظف است حداقل هفتاد درصد از کل دارایی‌ها را به خرید سهام شرکت‌های بورسی اختصاص دهد و مابقی را در اوراق کم‌ریسک یا بانک سرمایه گذاری کند. این ابزار دقیقاً برای افرادی مناسب است که می‌خواهند همگام با رشد بورس سود کنند اما فرصت رصد بازار را ندارند.
مزیت مهم صندوق های سهامی، استفاده از دانش مدیران حرفه‌ای صندق است. با خرید صندوق سهامی شما حتی با مبلغ کم، مالک بخشی از سهام بزرگ‌ترین شرکت‌های کشور می‌شوید. البته ریسک این صندوق هم در این است که اگر شاخص بورس منفی شود، ارزش دارایی شما هم به احتمال بالا پایین می‌آید. در واقع، بررسی وضعیت سرمایه گذاری در صندوق سهامی یا سهام نشان می‌دهد که صندوق‌ها به دلیل چیدمان متنوع، و داشتن مدیر صندوق که به بازار تسلط بالایی دارد و در نوسانات بازار پورتفوی صندوق را به خوبی مدیریت میکنند و با خرید و فروش سهام هایی که در ترکیب دارایی صندوق وجود دارد میزان نوسانات صندوق را به خصوص در شرایط نزولی بازار کم میکند و سرمایه گذاران کم تر متضرر می شوند.
صندوق اهرمی
این صندوق‌ها پربازده ترین و پرریسک‌ترین صندوق سهامی بازار سرمایه هستند که بازدهی بورس را برای شما چند برابر میکنند. ترکیب اصلی دارایی صندوق اهرمی هم بیشتر مبتنی بر سهام است، اما ساختار آن به دو بخش واحدهای عادی و ممتاز تقسیم می‌شود. پول بخش عادی که سود ثابتی دارد، مثل یک وام در اختیار بخش ممتاز قرار می‌گیرد تا مدیر صندوق بتواند سهام بیشتری بخرد.
صندوق اهرمی مناسب معامله‌گران حرفه‌ای و نوسان گیرانی است که ریسک پذیر هستند. مزیت بزرگ این صندوق ها، سودهای چندبرابری در روزهای مثبت بورس است؛ اما چالش بزرگ این صندوق ها این است که اگر بازار بریزد، ضرر شما هم با همان ضریب اهرمی چند برابر می‌شود. با توجه به اینکه دامنه نوسان صندوق اهرمی -۶ تا +۶ است ، این صندوق ها مخصوص افراد ریسک پذیر و حرفه ای بازار سرمایه است.
صندوق طلا
صندوق طلا راهکاری هوشمندانه برای کسانی است که می‌خواهند از نوسانات طلا سود ببرند اما دوست ندارند سکه و شمش فیزیکی نگه دارند. دارایی این صندوق‌ها شامل گواهی‌های سپرده طلا در بورس کالاست. این گزینه برای افرادی که می‌خواهند دارایی خود را در برابر تورم و نوسانات ارز بیمه کنند، عالی است و دیگر دغدغه سرقت، تقلب یا حباب سکه را نخواهند داشت. مزیت اصلی این صندوق، امکان سرمایه‌گذاری با پول‌های بسیار خرد و کارمزد بسیار پایین است.
نقدشوندگی بسیار سریع در بورس و امکان معاملاتی آنلاین از دیگر ویژگی‌های مثبت آن به شمار می‌رود. ریسک آن هم به قیمت دلار و اونس جهانی برمی‌گردد؛ اگر این دو فاکتور افت کنند، ارزش صندوق شما هم پایین می‌آید؛ بنابراین برای بازه‌های زمانی میان‌مدت و بلندمدت مناسب‌تر است و در رکود بازار ارز، ممکن است بازدهی منفی یا خنثی داشته باشد.
صندوق درآمد ثابت
این صندوق‌ها گزینه ای امن و کم ریسک برای سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه هستند و عملکردی شبیه به بانک دارند، اما از مزایای بیشتری برخوردار هستند. حداقل ۸۰ درصد از دارایی این صندوق‌ها در اوراق مشارکت دولتی و سپرده‌های بانکی معتبر قرار می‌گیرد. به همین خاطر، نمودار این صندوق‌ها همیشه صعودی و بدون ریزش است. این صندوق دقیقاً مناسب افراد ریسک‌گریز و بازنشستگانی است که یک سود ماهیانه مطمئن و بدون نوسان می‌خواهند.
مزیت اصلی آن، سود روزشمار واقعی، نرخ بالاتر از بانک و نداشتن جریمه برداشت زودتر از موعد است. شما می‌توانید در هر ساعت از روز کاری، دارایی خود را به پول نقد تبدیل کنید و نگران خواب سرمایه نباشید. ریسک این صندوق تقریباً صفر است، اما محدودیتش این است که در روزهای طلایی بورس، سود شگفت‌انگیزی به شما نمی‌دهد و فقط ارزش پولتان را حفظ میکند. به عبارتی، این صندوق برای دوران رونق اقتصادی و تورم‌های شدید، ابزار ایده‌آلی برای رشد سرمایه نیست و صرفاً یک سپر امن است.
سوالات متداول
چطور در بورس سرمایه گذاری کنیم؟
برای شروع، ابتدا باید در سامانه سجام ثبت‌نام کرده و احراز هویت آنلاین انجام دهید تا کد بورسی شما صادر شود. سپس یک کارگزاری معتبر را انتخاب می‌کنید. اگر قصد خرید مستقیم سهام یا صندوق‌های قابل معامله را دارید، از طریق پنل آنلاین کارگزاری اقدام به خرید می‌کنید. برای صندوق‌های مبتنی بر صدور و ابطال هم کافی است به سایت یا اپلیکیشن خود آن صندوق بروید و سرمایه‌گذاری‌تان را ثبت کنید.
خرید سهام بهتر است یا صندوق سهامی؟
پاسخ این سوال به وقت و دانش شما بستگی دارد. اگر از اصول تحلیل آگاهی دارید و می‌توانید روزانه چند ساعت را به رصد و تحلیل بازار اختصاص دهید، خرید مستقیم سهام می‌تواند سود بیشتری نصیبتان کند. اما اگر فرصت کافی برای دنبال کردن بازار را ندارید یا تخصصتان در حوزه دیگری است، نتیجه مقایسه صندوق سهامی یا سهام نشان می‌دهد که صندوق‌ها انتخاب بسیار بهتری هستند. برای بررسی جزییات بیشتر و توضیح مفصل این سوال مقاله صندوق سهامی یا سهام بخوانید.
*** این مطلب در سرویس گزارش آگهی منتشر شده و تبلیغاتی می باشد؛ لذا جماران هیچ توصیه در رابطه با انجام فعالیت فوق ندارد.